中国证券网讯(记者 王彭)上海证券报金奖理财专区的金奖基金平台为投资者筛选出业绩稳健、风险控制良好的优秀基金组合,今年以来市场环境复杂,不同风格基金业绩相差迥异,该组合大幅跑赢沪深300指数,在控制风险的前提下,为投资者带来了稳定的资产增值。

  上海证券报金奖理财股基组合最新走势图

  1月9日,沪深两市冲高回落,创业板指数亦在盘中大涨近1%后收盘倒跌近2%。金奖基金组合的股票型基金方面,博时回报灵活配置混合净值不变,兴全社会责任股票跌1.49%,中银中国混合(LOF)跌0.88%, 汇添富民营活力股票跌1.12%, 华商主题精选股票跌0.86%, 农银汇理消费主题股票跌0.79%, 宝盈核心优势混合A跌0.15%, 景顺长城优选股票跌1.15%; 债券型基金方面, 广发聚财信用债券A净值不变, 银华纯债信用债券(LOF)跌0.2%,建信稳定增利债券涨0.09%, 工银瑞信双利债券A跌0.09%, 招商产业债券跌0.1%; 货币型基金方面, 南方现金增利货币A 涨0.02%, 工银货币涨0.02%。 组合方面,保守型组合跌0.14%,均衡型组合跌0.37%, 进取型组合跌0.65%。

  工银货币累计收益率走势图

  货币基金大体可分为两种类型,一种是追求业绩稳定的,其投资对象主要是风险低、回报明确的短期券种、票据等,由于优质券种数量有限,能否达成投资目标就与基金公司和基金经理的背景关系较密切,这类基金的7日年化收益率能够整体保持稳定、波动不大;第二种是相对高风险、高收益的,其投资对象也是具有相对风险偏好的其他券种,这类基金7日年化收益率波动较大,在持有的一些券种密集到期时,会突然出现甚至高达7%-8%的7日年化收益,但随后不久,收益就又会重新回归3%左右。金奖基金组合中的工银货币基金业绩稳定,净值波动率较低,属于同类基金中的稳健品种。

  工银货币基金简介

  从资产配置的类别来看,根据近年来季报显示,工银货币的存款资产占基金资产总值比约在40%-45%之间;债券资产根据债市环境变化,在30-40%区间波动;买入返售证券占比在13-20%之间。今年以来,考虑到债市疲弱的基本环境对债券资产流动性及收益率的制约,该基金适当提升存款资产所占比例,通过调整大类资产配置,有效实现现金流的内部供给,使得收益率水平始终保持在较为平稳的状态。此外,对于货币基金来说,“流动性管理”永远是投资运作中的核心,只有在保证充足流动性的前提下,才应该考虑如何增厚组合的收益率。 根据银河证券统计数据显示,2007-2012年全部货币基金各年规模波动平均值为16.11,其中工银货币基金规模波动指标高达23.31,在全部统计基金中位列第二,而同期全部样本基金累计净值增长率平均值为18.92%,工银货币基金则斩获19.92%的净值增长率,一定程度上体现了基金管理人丰富的投资经验和较强的流动性管理能力。

  总体而言,对于货币基金,不宜用投机、博短线的思维来参与,实际带来的收益差距也不明显,能够提供持续高于同类平均收益、规模较大流动性较好的货币基金应该作为投资者的主要投资对象。